周夢(mèng)梅
華爾街也不好混！
年薪百萬(wàn)的投行精英也有就業(yè)壓力？
一年前還在搶人的華爾街投行，現(xiàn)在紛紛開(kāi)啟裁員降薪模式。近來(lái)，包括高盛在內(nèi)的多家投資銀行均放出“裁員計(jì)劃”。8月4日，美國(guó)薪酬咨詢公司Johnson Associates發(fā)布報(bào)告稱(chēng)，隨著獎(jiǎng)金發(fā)放季到來(lái)，預(yù)計(jì)大部分華爾街金融機(jī)構(gòu)都將減薪。
裁員減薪反映美國(guó)金融業(yè)景氣度欠佳，華爾街頂級(jí)投行已感受到寒意。今年上半年，華爾街多家頭部投資銀行出現(xiàn)凈利潤(rùn)大幅下滑，人才爭(zhēng)奪戰(zhàn)也有所降溫，不少大型機(jī)構(gòu)祭出裁員“殺手锏”，以此降本增效。
值得關(guān)注的是，美國(guó)經(jīng)濟(jì)衰退也成為籠罩在華爾街頭上的烏云。在美國(guó)銀行業(yè)近期二季度財(cái)報(bào)電話會(huì)議上，投資人頻頻聽(tīng)到“宏觀經(jīng)濟(jì)不確定性”“節(jié)省開(kāi)支”等刺眼字詞。高盛CEO大衛(wèi)·所羅門(mén)在7月初的業(yè)績(jī)交流會(huì)上表示，下半年通脹形勢(shì)仍存在諸多不確定性，所以公司需要更加謹(jǐn)慎地管理成本。
華爾街投行裁員
華爾街九大投行之一的瑞士信貸（Credit Suisse，CS.NYSE）8月4日傳出裁員消息，計(jì)劃全球裁員數(shù)千人，以將整體成本再削減10億美元。
此前7月，瑞士信貸已開(kāi)始削減其在亞洲辦公室的前端部門(mén)雇員，這波新裁員潮可能波及它在全球各地的辦公室。
這并非個(gè)例。7月18日，高盛（GS.NYSE）首席財(cái)務(wù)官在二季度財(cái)報(bào)電話會(huì)議上也表示，高盛今年將放緩招聘，并恢復(fù)年度績(jī)效評(píng)估，即開(kāi)啟末位淘汰機(jī)制，以此控制開(kāi)支。
在7月中旬摩根大通（JPM.NYSE）和摩根士丹利（MS.NYSE）等巨頭高管出席的午餐會(huì)上，參會(huì)者討論著凍結(jié)招聘和裁員事宜。有與會(huì)者稱(chēng)，華爾街員工數(shù)量至少要減少10%。
“華爾街銀行業(yè)長(zhǎng)期以來(lái)一直在業(yè)務(wù)繁榮時(shí)期積極招聘，但在交易逐漸減少時(shí)便轉(zhuǎn)向裁員?，F(xiàn)在，各個(gè)職能部門(mén)人滿為患，甚至粥少僧多。”招聘公司DMC Partners負(fù)責(zé)人馬克表示，“下半年， 銀行業(yè)沒(méi)有不進(jìn)行人力縮減的理由。”
華爾街其他金融機(jī)構(gòu)也在跟進(jìn)裁員。美國(guó)互聯(lián)網(wǎng)券商Robinhood和加密貨幣交易所Coinbase均表示近期將分別削減23%和18%員工。Robinhood的CEO稱(chēng)，裁員原因是交易行為數(shù)量下降、高通脹以及加密貨幣市場(chǎng)（走勢(shì)）崩潰。
對(duì)華爾街金融員工而言，即使逃過(guò)裁員，也要面臨凍薪、降薪等挑戰(zhàn)。據(jù)Johnson Associates報(bào)告，參與證券承銷(xiāo)的銀行家將面臨40%至45%的獎(jiǎng)金削減，并購(gòu)顧問(wèn)的獎(jiǎng)金也將減少20%至25%。
嚴(yán)峻的就業(yè)環(huán)境，讓這群頂級(jí)打工人的選擇越來(lái)越少。
“2021年高盛剛?cè)胄械某跫?jí)分析師能拿到約15萬(wàn)至18萬(wàn)美元的年薪（約100萬(wàn)-120萬(wàn)元人民幣），今年這種行情不復(fù)存在。很多初級(jí)分析師崗位的招聘需求都沒(méi)有釋放出來(lái)?！比A爾街一名金融業(yè)從業(yè)人員告訴時(shí)代周報(bào)記者，初級(jí)分析師通常由應(yīng)屆畢業(yè)生擔(dān)任，他們的薪資是華爾街最低工資標(biāo)準(zhǔn)。
經(jīng)驗(yàn)豐富的老員工則面臨降薪窘境。一名被金融技術(shù)公司解雇的40歲員工表示，他在重新找工作的過(guò)程中發(fā)現(xiàn)，目前潛在雇主提供的基本工資，比他此前薪資平均低30%左右。
這種局面與之前火熱的招聘市場(chǎng)形成鮮明對(duì)比。2020年，華爾街享受了無(wú)與倫比的流動(dòng)性盛宴。
當(dāng)時(shí)，為支持經(jīng)濟(jì)快速?gòu)?fù)蘇，包括美聯(lián)儲(chǔ)在內(nèi)的全球多家央行紛紛開(kāi)啟大規(guī)模量化寬松貨幣政策，向市場(chǎng)注入流動(dòng)性。一時(shí)間，隨著天量流動(dòng)性的注入，資本市場(chǎng)行情火爆，華爾街投行業(yè)務(wù)尤其是并購(gòu)和IPO項(xiàng)目的激增，帶來(lái)了大量財(cái)富。
此后，華爾街銀行業(yè)業(yè)績(jī)大增。2021年，華爾街五大銀行和最大資管公司累計(jì)收入達(dá)到了4300億美元，賺取了1400億美元凈利潤(rùn)，利潤(rùn)同比增加65%，創(chuàng)下歷史新高。
與此同時(shí)，投資銀行紛紛擴(kuò)張。調(diào)查顯示，從2020年初到今年六月，在一線投行中，摩根士丹利公司的員工增幅最大，員工數(shù)量增長(zhǎng)29%。同期，高盛集團(tuán)員工數(shù)增長(zhǎng)22%，增至4.7萬(wàn)人，花旗集團(tuán)在疫情期間也把員工數(shù)擴(kuò)大了15%。
眼下，裁員反映出市場(chǎng)對(duì)經(jīng)濟(jì)前景的擔(dān)憂，華爾街投行正集體邁入冬天。
美國(guó)五大行凈利潤(rùn)降幅均超兩位數(shù)
面對(duì)經(jīng)濟(jì)收縮，美國(guó)銀行業(yè)更為敏感。
高盛公布的二季報(bào)顯示，其營(yíng)收、凈利潤(rùn)雙降。營(yíng)收118.64億美元，同比下降22.9%；凈利潤(rùn)為27.86億美元，同比大降48%。此外，投資銀行業(yè)務(wù)和資管業(yè)務(wù)的下降格外明顯，分別較去年同期下降41%、80%。
高盛表示，與2022年一季度末相比，行業(yè)內(nèi)并購(gòu)交易數(shù)量及IPO數(shù)量大幅減少，美聯(lián)儲(chǔ)的激進(jìn)加息以及經(jīng)濟(jì)衰退預(yù)期遏制了企業(yè)發(fā)行股債的意愿，投資銀行業(yè)務(wù)陷入低迷。
同期，摩根大通、美國(guó)銀行、花旗集團(tuán)和富國(guó)銀行等也出現(xiàn)超兩位數(shù)的業(yè)績(jī)降幅，分別實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)86億美元、62億美元、45億美元、31億美元，同比分別增長(zhǎng)-27.6、-32.3%、-26.6%、-48.4%。
國(guó)信證券分析師指出，為應(yīng)對(duì)接下來(lái)的經(jīng)濟(jì)衰退風(fēng)險(xiǎn)，四大行相較去年同期釋放了較高撥備計(jì)提，這給凈利潤(rùn)帶來(lái)較大拖累。此外，二季度由于市場(chǎng)利率大幅上行和資本市場(chǎng)表現(xiàn)不佳帶來(lái)投資銀行業(yè)務(wù)收入大幅下降。
據(jù)SIFMA數(shù)據(jù)，截至7月，今年以來(lái)美國(guó)IPO 發(fā)行量同比暴跌95%至49億美元。
投資銀行業(yè)務(wù)是實(shí)體經(jīng)濟(jì)的重要風(fēng)向標(biāo)，更被視為整體經(jīng)濟(jì)處境的“晴雨表”。眼下，為即將到來(lái)的經(jīng)濟(jì)衰退作準(zhǔn)備成為華爾街銀行業(yè)的主旋律。
摩根士丹利CEO詹姆斯·戈?duì)柭硎?，美?guó)要做好承受經(jīng)濟(jì)衰退的準(zhǔn)備。美國(guó)銀行CEO布賴恩·莫伊尼漢近日表示，該銀行已為未來(lái)五個(gè)月內(nèi)失業(yè)率從3.6%上升至5%的情況留出準(zhǔn)備金。
家族投資辦公室Cherry Lane Investments合伙人Rick Meckler表示：“在很大程度上，銀行收到的消息肯定非常糟糕?？紤]到投資銀行營(yíng)收正在下降，而且一些銀行已經(jīng)動(dòng)用了大量信貸準(zhǔn)備金，這并不令人意外?！?/p>