經(jīng)歷十八個月封閉期，5只創(chuàng)新未來基金產(chǎn)品即將陸續(xù)開放，它們分別是易方達創(chuàng)新未來、鵬華創(chuàng)新未來、匯添富創(chuàng)新未來、中歐創(chuàng)新未來、華夏創(chuàng)新未來，開放后五只產(chǎn)品將由封閉運作混合型基金改為LOF。
上述五只產(chǎn)品的發(fā)行原定計劃參與螞蟻戰(zhàn)略配售，起初也被稱為“螞蟻戰(zhàn)配基金”，每只募集120億，總規(guī)模600億，后因螞蟻金服上市停擺，2020年11月，五只基金均安排相應(yīng)退出方案，在1個月內(nèi)滿足投資者的退出需求。
3月25日，易方達率先公告，旗下創(chuàng)新未來基金公告結(jié)束18個月封閉期，將于3月29日起開放申購和贖回。據(jù)悉，下一只公告開放的創(chuàng)新未來基金將是鵬華創(chuàng)新未來。開放期臨近，5只創(chuàng)新基金業(yè)績分化明顯，首尾相差近40%。截至3月25日，僅有易方達創(chuàng)新未來取得正收益，為5.63%。
陳皓發(fā)布致持有人一封信
易方達創(chuàng)新未來基金經(jīng)理陳皓發(fā)布致投資人的一封信，信中他對過去一年半的投資進行復(fù)盤，“2020年9月，基金募集結(jié)束后便著手建倉工作。彼時正值白馬藍籌行情，整體市場情緒樂觀。基于認知和經(jīng)驗，我們對部分價格和價值短期明顯背離的資產(chǎn)保持了警惕，在建倉期采取了穩(wěn)扎穩(wěn)打的投資策略，不急一時之功，努力尋找高性價比的投資標的，力爭為投資者帶來穩(wěn)健的收益體驗?！?/span>
陳皓稱，2021年的關(guān)鍵詞是“分化”和“震蕩”?？焖僮兓氖袌鰺o疑加大了投資難度，也對管理人的管理能力提出新的挑戰(zhàn)。面對變化的市場，堅持均衡成長投資風格，并不斷檢視投資方法及框架，適時調(diào)整持倉。
“去年春節(jié)后，消費、醫(yī)藥、新能源板塊大幅回調(diào)，我們在上半年高位降低了周期資產(chǎn)及藍籌類資產(chǎn)的配置，增加了新能源及中小盤個股的配置比例。三季度降低了港股持倉，并增配新能源車、光伏以及軍工板塊。四季度繼續(xù)適當增持軍工板塊，并減配電動車及光伏板塊，布局食品飲料、醫(yī)藥、計算機等行業(yè)龍頭。回頭來看，這些判斷和操作或為組合貢獻了投資收益，或是在市場階段性回調(diào)時較好地控制了回撤?！?/span>
截至3月22日，年內(nèi)創(chuàng)業(yè)板跌幅達-19.09%，中證800跌幅達-16.12%，易方達創(chuàng)新未來凈值年內(nèi)下跌達到-17.14%，不過仍保持了正收益。
“這一輪回撤無疑影響了大家的投資體驗。我非常理解投資者面對不確定性的擔憂。我們坦言并不具有預(yù)測黑天鵝事件的能力，也不可避免市場的波動。然而一次次短期擾動，拉長周期來看都化作了歷史上的小浪花。我們所能做的，就是在‘市場先生’情緒不穩(wěn)定時，依然保持理性，專注臻選和持有更具比較優(yōu)勢的投資標的?！标愷┍硎尽?/span>
他還表示，放眼全球，國內(nèi)資本市場廣袤的經(jīng)濟底蘊在，產(chǎn)業(yè)升級浪潮的方略在，創(chuàng)新發(fā)展自發(fā)生長的活力在，權(quán)益資產(chǎn)長期投資的底層邏輯也在。雖然通向未來的路上仍有不確定性，市場依舊會有起伏漲落，但充滿信心。
“我們將繼續(xù)通過對企業(yè)經(jīng)營和核心競爭力、企業(yè)研發(fā)和創(chuàng)新能力、發(fā)展前景、公司治理、管理團隊等因素的綜合考量，尋找具備突出競爭壁壘、良好商業(yè)模式、長期投資價值的公司，努力追求基金資產(chǎn)的長期增值?！标愷┓Q。
另外四只產(chǎn)品也將陸續(xù)打開
成立于2020年9月30日的鵬華創(chuàng)新未來將是第二只打開的創(chuàng)新未來產(chǎn)品，由王宗合管理，該基金業(yè)績表現(xiàn)不盡如人。截至3月25日，該基金成立以來實現(xiàn)收益為-34.62%，翻看過去一年半的季報，該基金重倉股每季度均有不同程度切換。
2021年四季報顯示，鵬華創(chuàng)新未來前十大重倉股分別為寧德時代、隆基股份、寧波銀行、舜宇光學(xué)科技、比亞迪、長城汽車、華潤啤酒、思瑞浦、福斯特、卓勝微。
2021年三季度，該產(chǎn)品前十大重倉股為貴州茅臺、古井貢酒、招商銀行、山西汾酒、隆基股份、寧波銀行、藥明康德、舜宇光學(xué)科技、華潤啤酒、信達生物。
2021年二季度，前十大重倉股為美團-W、騰訊控股、貴州茅臺、古井貢酒、華潤啤酒、招商銀行、長春高新、五糧液、寧波銀行、立訊精密。
2021年一季度，騰訊控股、中國平安、美團-W、貴州茅臺、美的集團、古井貢酒、長春高新、華潤啤酒、招商銀行、中國海洋石油。
再看其他幾只創(chuàng)新未來產(chǎn)品，周應(yīng)波及團隊管理的中歐創(chuàng)新未來成立以來實現(xiàn)收益-4.51%，周克平管理的華夏創(chuàng)新未來成立以來收益為-10.90%、勞杰男管理的匯添富創(chuàng)新未來成立以來收益為-19.22%。
場內(nèi)交易歷經(jīng)大漲大跌
五只創(chuàng)新未來基金自今年1月21日起轉(zhuǎn)場內(nèi)交易，起初因上市交易份額較少，流動性較弱，二級市場出現(xiàn)大幅溢價，上市首日均以漲停收盤。
此后的兩個交易日，1月22日和1月25日同樣以漲停收盤。由于溢價率過高，易方達、匯添富、華夏、鵬華、中歐5家基金公司曾多次發(fā)布二級市場交易價格溢價風險提示公告。
公告提醒，基金在二級市場的交易價格明顯高于基金份額凈值，并且二級市場的交易價格除了有份額凈值變化的風險外，還會受到市場供求關(guān)系、系統(tǒng)性風險、流動性風險等其他因素的影響，如果溢價買入，可能使投資人面臨損失。
短暫停牌后，五只基金于1月27日以跌停收盤，此后在二級市場溢價逐步縮小并回歸至場外凈值附近。
